文档介绍：例矽简节贸易声学硕士学位论文一期货、房地产、黄金对投资组合的影响多资产投资模型实证研究培养单位:金融学院专业名称:金融学研究方向:金融工程作邹侃指导教师:余湄副教授论文日期:二。一一年四月者:学校代码:
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铆彳.;:∥学位论文原创性声明加年。月叶日本人郑重声明:所呈交的学位论文,是本人在导师的指导下,独立进行研究工作所取得的成果。除文中已经注明引用的内容外,本论文不含任何其他个人或集体已经发表或撰写过的作品成果。对本文所涉及的研究工作做出重要贡献的个人和集体,均已在文中以明确方式标明。本人完全意识到本声明的法律责任由本人承担。特此声明学位论文作者签名:
摘要随着中国金融市场的逐渐开放以及金融体制的日渐成熟,证券、债券、保险、期货等金融产品的发展,投资者金融资产选择的空间逐渐扩大。在经济发展的今天,市场中充斥着风险,风险影响着资产组合持有者的资产价值,资产甚至有可能遭受损失。国内个人投资者由于资金总量低、专业知识匮乏,无法有效抵御风险,国内投资者如何抵御通货膨胀等风险的研究变得愈加迫切。本文利用均值方差模型与绝对偏差P停直鹧≡窆善保⑵诨酢⒎康夭⒒平鸬资产,在无摩擦市场下构建投资组合的最优策略,并利用国内证券市场数据进行实证分析,比较两种风险模型的投资效果。研究结果发现:期货、房地产、黄金‘。伎梢杂行嵘蹲首楹系男в茫氲ゴ康难≡窆善弊楹舷啾龋蹲首楹系姆缦极大的降低,且收益更加稳定。关键词:投资组合,期货,房地产,黄金,绝对偏差模型,一